脱钩碳酸锂 储能电池低价竞争“延续”2024

摘要

结构性过剩之下，新一轮的较量展开。

2023年，储能市场结构性产能过剩，企业库存高企已成定局，电池企业为求生存、谋破局，在价格策略、产品研发、业务探索、市场开拓等方面迎来了新一轮的较量。

具体来看，在价格策略上，部分电池企业为了清库存、保持市场份额，不惜牺牲利润、不惧未来碳酸锂价格走势风险，奉行脱钩碳酸锂价格的低价策略，价格战在2024年将持续打响。

产品延伸上，头部电池企业在2023年纷纷布局直流侧电池仓产品，借助电池自研自产优势，扩宽产品阵列，探索集成业务，优化盈利模式。

出海方面，2023年主流电池企业锚定欧美为主战场，狂揽特斯拉、Powin、Fluence等海外头部系统集成商订单，同时还开拓东南亚、非洲、中东市场等新兴市场，欲求在当地薄弱的电力架构下寻得新的市场增量。

脱钩碳酸锂

储能电池低价竞争“延续”2024

正极材料占电池成本近四成，尤其是在碳酸锂价格位居高位的2022年下半年，曾一度影响电池企业的投产与出货，但随着碳酸锂价格在2023走下神坛，回归理性，加速了电池企业的扩产布局，叠加2023年储能市场整体供大于求，过剩也随之而来。

相关行业数据显示，截止2023年12月中旬，储能产业链扩产项目规模将近2TWh，且主要集中在储能电池与系统集成方面，10GWh以上项目密集排布是2023年的一大特色，单个储能电池扩产项目甚至高达60GWh。

价格方面，2024年开年，电池级碳酸锂均价跌破10万/吨大关，相较之前60万元/吨的高位，已经跌去超过8成。国内储能电芯价格也从2023年初的1元/Wh跌至年末的将近0.4元/Wh，近乎腰斩。

随着碳酸锂价格回归理性，胆子更大、库存压力更大、成本压力更大的电池企业宣布“脱钩”碳酸锂价格勇闯市场，继续奉行低价策略。

然而，业内人士告诉高工储能，电池企业报价0.4元/Wh已接近“触底”，若上游电池级碳酸锂价格再次异动，往10万元/吨以上涨幅，电池企业将迎来十分惨重的亏损。

国内储能电池竞争格局越发集中，“马太效应”下，电池企业宁愿让利、甚至赔本也要抢占市场份额。相关业内人士告诉高工储能，脱钩碳酸锂报价只是“前戏”，2024年将迎来更加剧烈的价格战，3毛时代正加速到来，电池企业将迎来淘汰赛。

纵深布局直流侧集成产品，电池企业意图何在？

2023年，几乎所有头部电池企业都在布局直流侧系统产品，包括宁德时代EnerD、瑞浦兰钧Y104液冷储能系统、海辰储能∞ Block CN、亿纬锂能Mr.Giant、远景动力5MWh储能系统、蜂巢能源6MWh集装箱、中创新5.016MWh液冷产品、比亚迪魔方、欣旺达NoahX 2.0等。

而电池企业下场做系统，一是为了提高自身的利润，二是为了保持企业自身的出货量。

电池企业往下游布局集成产品的毛利，要比单纯卖电芯、卖模组的毛利高。对于电池企业而言，把控了电池成本，相当于把控了系统的核心成本，在市场上的议价能力更高，未来甚至还可以开拓ODM等业务形态，挖掘多元客户。

此外，电池企业切入集成环节，相当于一只脚踏入了3S、温控、消防等细分领域，对于研发集成产品来说更有“大局观”，可以使产品的设计更统一、协同性更好，同时还可赋能产品的整体降本。

不仅如此，据高工储能观察，电池企业在2023紧密发布直流侧系统产品的原因，还在于秀自家300Ah+电池“肌肉”。

以瑞浦兰钧Y104液冷储能系统为例，在体积不变的情况下（20尺标准集装箱），通过配套问顶320Ah储能电池，对比搭载了280Ah电芯的上一代储能系统，Y104的容量从3.5MWh提升到了5MWh以上，可帮助客户减少设备采购以及15%的工程用地面积。

出海：欧美主战场、新兴市场机会“各异”

2023年11月底，国内某招标项目曾出现70家企业共同竞争单个标段的情况，卷出了新高度。面对国内大储项目“增收不增利”的现状，电池企业出海是增收即增利的出路之一。

一方面，海外大储产品单价高、市场成熟，部分海外市场叠加政策补贴，给到电池企业的利润空间更高；**另一方面，**海外市场对电池的认证、安全合规要求等较高，拿下海外市场也可侧面彰显电池企业的技术实力。

而在海外市场中，尤以欧美市场体量最大，是国内电池企业争相布局的重要市场。然而，在全球经济博弈以及碳足迹门槛下，中国电池企业在欧美地区建厂阻力较大，凭借高能量密度、长循环、高安全的电池产品切入当地储能产业供应体系亦是不错的选择。

据高工储能不完全统计，2023年已有宁德时代、瑞浦兰钧、远景动力、海辰储能、亿纬锂能、鹏辉能源、蜂巢能源、国轩高科等多家企业获海外多个头部储能集成商大单，多项订单已超10GWh规模。

2024年，美国、英国两大主要储能市场值得关注。美国方面，电网协调性差、新能源装机大幅提高依旧是储能需求提升的前提，叠加ITC补贴政策，将进一步刺激储能发展；英国则于近期大幅上调了储能装机的短期目标，且当地储能项目大规模放量、并网时间集中在2024年。

在东南亚、非洲、中东等新兴储能市场，基于各地再生能源的装机增长，将同步带动储能装机需求。

到2030年，东南亚国家每年必须部署约21GW的可再生能源，中东地区的光伏发电量将达到50GWh，都将带来较为广阔的储能装机市场空间。而在最缺电的非洲，目前仍有6亿公民无电可用，基于丰富的光照资源，配合光伏发电仍将激发配储需求。







审核编辑：刘清

值得一提的是，新兴储能市场属下沉市场，对产品的价格较为敏感，准入门槛低，竞争格局尚未定型，各类玩家均有机会。