日本三氟化氮厂爆炸：存储或趁机涨价，国产厂商紧急补位

电子发烧友网报道（文 / 吴子鹏）日前，日本关东电化工业株式会社（以下简称 “关东电化”）发布公告称，2025 年 8 月 7 日凌晨 4 时 30 分，该公司位于群马县涩川市的三氟化氮（NF?）生产设施发生爆炸并引发火灾，造成一名员工死亡、一人受伤。此次事故导致该工厂两条生产线中的一条严重损毁，三氟化氮产能全面中断，预计至少停产 6 个月。

值得注意的是，关东电化是全球第三大三氟化氮（NF?）供应商，其涩川工厂的年产能为 3700 吨，占全球 NF?产能的 8%。爆炸导致该工厂短期无法恢复生产，预计 2025 年全球 NF?供应将直接减少 1850 吨（半年产能），对需要 NF?材料的产业链直接造成冲击，其中就包含半导体制造领域。

NF?的主要应用和断供影响

NF?是一种强氧化剂，因其独特的化学性质和高纯度要求，广泛应用于高科技和工业领域。在半导体制造领域，NF?主要用于精密清洗与蚀刻：它是半导体晶圆制造中腔体清洗的核心材料，可去除沉积在反应腔内壁的硅、金属杂质及聚合物残留。其独特优势在于，在氢稀释环境下，NF?与 H?反应生成 HF，仅蚀刻二氧化硅而不损伤硅基底，这对 3nm 以下先进制程尤为关键；且能在 450℃以下实现高效清洗，避免高温对脆弱晶体管结构的损害，支持 AI 芯片、GPU 等高性能器件的量产。此外，NF?还用于等离子体蚀刻和化学气相沉积（CVD）的辅助气体，例如在 FinFET 结构中蚀刻高深宽比沟槽，或在 3D NAND 堆叠层间沉积隔离层。

在显示面板与太阳能电池领域，NF?是关键耗材。在显示面板行业，它可用于清洗蒸镀设备腔体，确保有机发光材料的均匀沉积。据悉，韩国三星、LG 等厂商的 6 代以上产线对 NF?的需求占全球显示面板领域的一半以上。而在光伏制造行业，硅片表面钝化层沉积前，经 NF?清洗可提升钙钛矿电池的转换效率。

因此，若 NF?供应中断，将对相关行业产生显著冲击。比如在半导体领域，关东电化占日本 NF?产量的 90%，日本的 NF?供应几乎完全依赖该公司，这凸显了供应链过度集中的风险。另外，NF?是半导体制造中用量最大的电子特气，其纯度需达 99.9999%（6N 级）以满足先进制程需求，而全球仅 5 家企业掌握 5N 级以上量产技术。目前，关东电化已暂停部分业务，启动设备检修和安全评估，承诺尽快恢复生产并防止类似事件重演。但市场预计其复产至少需 1-1.5 年，期间业绩将显著承压。

关东电化有多个存储客户

需要关注的是，关东电化有多个存储领域的客户，包括三星、铠侠、美光等。由于 NF?供应不足，存储芯片制造商可能需要调整生产计划，甚至暂停部分生产线，导致存储芯片生产延迟。这将直接影响存储芯片的市场供应，尤其是对于依赖 NF?的先进制程存储芯片，如 3D NAND 闪存等。

受供应减少和生产成本上升影响，存储芯片价格可能会上涨。这将对存储芯片的下游应用市场，如智能手机、电脑、数据中心等，产生连锁反应，导致相关产品价格上涨。彭博社指出，铠侠预计不会对生产或 7 月至 9 月的收益产生影响，并引用了其拥有多个供应商和库存作为支撑。

当然，日本本土芯片制造同样需要保障自身的供应安全。据日刊报道，台积电的熊本工厂（位于熊本县菊池市）于 2024 年开始运营，其 NF?从多个供应商处获取，其中包括关东电化。问题更为严峻的是日本瑞昱，该公司的 NF?几乎完全依赖关东电化。有日媒报道称，日本经济、贸易和产业部可能会直接介入解决此事，举措包括从韩国直接进口 NF?。

利好国内 NF?材料厂商？

从产业链供应来看，关东电化爆炸事件给国产 NF?厂商带来了显著利好。关东电化爆炸导致全球 NF?供应减少约 1850 吨（半年产能），占全球产能的 8%。这一供应缺口为国产 NF?厂商提供了巨大的市场机会。

此外，三井化学计划在 2026 年退出 NF?市场，预计 2026 年全球 NF?缺口将达到数千吨。这些事件都为国内 NF?供应商提供了机遇。中国特气等厂商有望填补部分供应缺口，加速半导体气体的国产替代进程。例如，中船特气、南大光电等企业正在加速产能建设，提升市场供应能力。

目前，国内的 NF?供应商主要有中船特气、南大光电、昊华科技、福建德尔、广钢气体、华特气体等。

其中，中船特气已具备大规模生产 NF?的能力，技术成熟度高，成本优势明显，其产品已进入国内外主流面板厂及部分成熟制程半导体厂的供应链。中船特气的高纯 NF?纯度可达到 5N 级别，主要产品技术指标处于行业一流水平，各类杂质含量较低，处于全球领先地位。这表明其产品能够满足高端半导体制造对 NF?纯度的严格要求。同时，中船特气是国内最早开始从事电子特种气体研发和产业化的单位之一，在 NF?生产技术方面积累了丰富的经验，生产工艺成熟度高，能够稳定地生产高质量的 NF?产品。

在产能方面，中船特气的 NF?产能已达 18500 吨 / 年，超过韩国 SK Specialty（13500 吨），成为全球三氟化氮产能最大的供应商。其呼和浩特子公司高纯电子气体项目（一期）新增 7500 吨产能已投产，进一步巩固了其在全球 NF?市场的领先地位。目前，中船特气的 NF?已经打入台积电、美光、海力士、英特尔、英飞凌、格罗方德、中芯国际、长江存储、长鑫存储、华虹集团、华润集团、LGD、京东方、华星光电等知名企业的供应链。

结语

此次日本关东电化三氟化氮工厂爆炸事故，叠加三井化学 2026 年的退出计划，不仅加剧了全球 NF?供应的紧张态势，更意外为国内电子特气产业打开了加速成长的窗口。全球 8% 的产能缺口与未来数千吨的潜在供需失衡，既暴露了半导体等高端制造领域供应链过度集中的风险，也让具备技术积累与产能优势的中国厂商迎来了关键机遇。

国内企业中以中船特气为代表，该公司凭借 5N 级以上高纯产品的技术突破、1.85 万吨 / 年的全球最大产能，以及已打入台积电、美光、中芯国际等国内外主流供应链的扎实布局，正从 “填补缺口” 向 “主导市场” 迈进。